Как рынка на дистанции один, ведет себя фонд денежного. Разберем: Как можно рассчитывать?Как выбрать фонд на Московской бирже?Два фактора "ворующих" прибыль инвестора, работают фонды денежного рынка?что доступно инвестору в рф?на какой доход. Отрицательная это реально, доходность. Алгоритм фондах денежного рынка, получения убытка. Таблицы-подсказки, показывающие реальную доходность фондов, таблицы-подсказки. Готовый помощь инвестору, шаблон. Итак, поехали, итак. Что есть на рынке? "ВИМ Инвестиции"  - LQDT (ранее ВТБ Капитал с тикером VTBM), на московской бирже торгуются следующие фонды денежного рынка:бпиф денежного рынка. БПИФ «Райффайзен Капитал»БПИФ Первый Сберегательный (SBMM) от УК «Первая», райффайзен фонд денежного рынка (тикер rcmm) от. Рынок (AKMM) от УК «Альфа-Капитал», «сбер управление активами»)бпиф альфа денежный. Общая стратегия у этих фондов одинаковая - средства вкладываются в РЕПО с ОФЗ. Сделка займа под залог ценных бумаг, репо - это предоставление краткосрочного. С другой ЦБ, с одной стороны сделки выступает бпиф. Рост пая на уровне, в итоге получаем стабильный. Ориентира доходности можно использовать индекс RUSFAR - справедливая стоимость денег на Мосбирже, а какой уровень? на какую доходность можно рассчитывать покупая фонды денежного рынка?в качестве. 24%, на момент написания статьи ставка было.

Как выбрать фонд денежного рынка? Несмотря в процедуре выбора фонда есть несколько казалось незначительных нюансов, которые способны полностью изменить результат, на простоту. Учитывая, что фонды используют одинаковую стратегию, логичным шагом было бы сравнить их по размеру комиссий, учитывая. Комиссии фондов денежного рынка: LQDT ВИМ, от. 5% в, втб) -. SBMM 5%AKMM от АЛЬФЫ - 0,34%, от ук первая (сбер) -. RCMM 4%, от райфа -. Комиссия выбивается от среднего по рынку, фонда от райфа как-то. Разы выше конкурентов, она. То с БПИФ RCMM последнее время происходят какие-то странные вещи, а если сравнить графики доходности с конкурентами. Какая-то стагнация, вместо роста. Ниже), график.

Доходность год примерно одинаковая у всех, фондов денежного рынка. RCMM от Райфа, за исключением бпиф. В итоге. RCMM: аномально высокая комиссия и непонятное поведение на рынке, мы получили две причины не брать в портфель бпиф. Выбор из трех оставшихся фондов, поэтому нам остается сделать. Учитывая, что разница в комиссиях между фондами незначительно (0,5-0,34=0,16% за год) и как правило, средства размещают в БПИФ на коротких сроках (от нескольких дней до нескольких месяцев), то влияние комиссий на будущую доходность будет минимально, учитывая. Мы заработаем 6,84% годовых, условно вместо 7% годовых. Какой можно сделать вывод? Результате практически не будет (по крайней мере в теории), берем любой фонд денежного рынка  - разницы. Бы и закончить, на этом можно было. Внимание на два факта, но я хочу обратить. Два главных вора доходности Факт № 1. Налог с прибыли. Ожидаемую 13% (налог с прибыли), доходность нужно уменьшить. Если вы ожидаете 7,5% годовых, после налога эта сумма уменьшиться до 6,5%, а 7% доходность превращается в 6,1% и так далее, к примеру. Становится еще печальнее, глядя и так на небольшую доходность фондов денежного рынка. Как для краткосрочного размещения средств можно рассмотреть просто доходные карты или накопительные счета с хорошим начисление процентов на остаток, вариант. Но от налога мы уходим полностью или частично, в зависимости от суммы на счетах, доходность примерно аналогичная (и может быть выше). Факт №2. Комиссии брокера. Выбрав мы легко можем  вместо прибыли получить убытки, неправильный фонд. Но даже в низкорискованном консервативном инструмента, каким является денежный рынок, это вполне возможно, звучит невероятно. Как на пальцах, так?сначала объясню. Представлю свои таблицы-подсказки, а дальше. Пример показывающий опасность фондов С ожидаемой доходностью в 7% годовых, к примеру у нас есть фонд. Какая при разных сроках размещения? Считаем, у нас будет  прибыль. Важную вещь - комиссии брокера, но мы не учли одну. Брокер за операции с родными фондами комиссии не взимает, как правило. Какие-нибудь сотые или десятые доли процента от суммы сделки, на первый взгляд экономия может быть небольшая. Но именно комиссия брокера будет иметь одно из главных значений в будущей прибыли при размещении денег в денежных фондах. У одного голубого брокера, которого недавно купил синий брокер, комиссия за сделки 0,08%, к примеру. Бы копейки, казалось. Сколько прибыли мы можем заработать в денежном рынке за один день - , выше мы выяснили. Мы будем что-то зарабатывать, и только потом. Что рано или поздно фонд денежного рынка мы продадим (а это еще одна комиссия в 0,08%), то срок окупаемости растягивается на восемь дней, а учитывая. На срок меньше восьми дней экономически нецелесообразно, в нашем примере инвестировать в фонд денежного рынка. То после вычета комиссий брокера, вместо ожидаемой доходности в 0,58%, мы получаем реальную - 0,42%, а если вычесть налоги 0,37% (почти вполовину меньше), если расширить горизонт инвестирования на месяц. 4% годовых, переводя в годовую ставку мы получаем -. Любой банк может дать больше, мне кажется. Если то поехали дальше, вы все поняли. Таблицы или ищем где выгодно Я сделал таблицу с расчетами выгодности вложений в инструменты денежного рынка Неделя, месяц) и тарифами брокеров, с разными сроками размещения (день. Фонда - 7% годовых, в примере ожидаемая доходность. На разные сроки и платя (или не платя) брокерские комиссии, в ячейках показано сколько прибыли в % вы заработаете размещая деньги. Представлена чистая доходность фонда, в столбце "без комиссии". Брокера и не несем других брокерских расходов, как будто мы покупаем родной фонд. Если мы разместим деньги в родном фонде брокера на 1 месяц - , к примеру. заработаем 0,58% прибыли Через другого брокера мы заплатим комиссию в 0,3% за сделку, за месяц, но если при покупке этого фонда. наша доходность будет равна (минус) -0.02%. Для а просто держать их на счете), наглядности красным в таблице выделен отрицательный результат (дешевле было бы не вкладывать деньги. - положительный, зеленые ячейки. Что в большинстве случаев, вкладываться в денежный рынок и платя комиссии брокеру на срок меньше 2-4 недель вообще экономически нецелесообразно, из таблицы наглядно видно.

Для тех кто гуманитарий и не понимает "эти ваши проценты" я сделал другую табличку. Только вместо процентов, отображена абсолютная прибыль в деньгах при вложении в фонд денежного рынка суммы в 100 000 рублей, смысл тот. Ожидаемый стоит ли ввязываться в "авантюры" по временному размещению денег или не страшно просто оставить их лежать без начисления процентов (но и без, профит наглядно показывает.

Дальше я посчитал какую реальную доходность в % годовых мы получаем на разных сроках после вычета всех комиссий брокера. Где выгоднее временно держать деньги: в фонде или в банке, это помогает понять. Начальные доходности фонда 7% годовых, условия - ставка. Комиссии будут ее уменьшать, ну а брокерские. Очень сильно, иногда. Если я инвестирую в фонд денежного рынка сроком на два месяца через брокера, у которого комиссия за сделки - 0,1%, то эффективная ставка доходности снижается с 7 до 5,8% годовых, к примеру. И налог 13% могут удержать, (а с этого. Падает до 5% годовых), и эффективная ставка. "Порадовало" эффективная ставка доходности несколько десятков и даже сотен процентов годовых, размещение денег сроком на один день через чужих брокеров. Знаком минус, только.

Резюмируя С нулевыми комиссиями, в идеале инвестировать в фонды денежного рынка нужно через родных брокеров. ВТБ или Альфу, в нашем случае через сбер. А в некоторых случаях уйти в минус, иначе есть риск очень сильно потерять в доходности. Стоит ли оно того? Возможно выгоднее будет вложиться в другие инструменты, перед принятием решения нужно предварительно просчитать ожидаемый профит и понять. Иного лучше просто постоять в стороне - оставить деньги без движения, и как парадоксально это не звучало. Надеюсь если захотите использовать фонды денежного рынка через своего брокера, мои расчеты в таблицах помогут вам в принятии решения. По комиссиям они довольно легко определяются:0,05% - ВТБ;0,08% - Открытие;Про Сбер я забыл;0,15% - БКС (0% за покупку + 0,3% за продажу - средняя выходит 0,15%);0,3% - Тинькофф или Альфа, и хотя я не называл брокеров в таблице. Готовый шаблон Напоследок расчетами (лежит в гугл таблицах), оставляю шаблон таблицы. Ставку доходности под ваши условия, меняйте размер капитала и процентную. Таблица сама пересчитает, остальные данные.

Удачных взвешенных инвестиций,. ______________________________________________________◈,. Ставь лайк 👍 , если статья понравилась. ◈ Подпишись на мой 👉 ТГ-канал 👈 про инвестиции и финансовые лайфхаки. ◈ Акции банков / брокеров для новых и действующих клиентов